融創(chuàng)中國控股有限公司1月21日發(fā)布公告稱,融創(chuàng)房地產十筆債券的重組方案已全部經相關債券持有人會議審議通過。這也意味著,融創(chuàng)總規(guī)模154億元的境內債重組整體宣告成功,正式成為行業(yè)第一家完成境內公司債券整體重組的房企。
在本輪境內債券重組中,融創(chuàng)啟用了市場化化債思路,旨在通過減輕債務負擔、恢復資本結構和公司正常的生產經營,最大化保護債權人的長期利益,充分促進了多方共贏。從方案公布到重組完成,用時50余天。
具體來看,融創(chuàng)的債務重組方案,組合了現金要約收購、股票及/或股票經濟收益權兌付、以資抵債、留債展期四種選項,且無任何強制選項,為債權人提供了多元化收益及退出機制;對融創(chuàng)而言,預計可削降超過50%的境內公司債務,留債部分最長展期達9.5年,且5年內不再有兌付壓力。
據知情人士透露,考慮到目前市場情況并未達到此前預期,融創(chuàng)近期正在尋求更全面的境外債綜合解決方案。隨著境內境外化債工作的持續(xù)推進,融創(chuàng)將甩開包袱輕裝上陣,從整體上優(yōu)化公司資本結構,增強抗風險能力,為后續(xù)恢復生產經營奠定有利條件。
隨著化債積極影響的不斷累積,融創(chuàng)在多個經營層面均呈現加速回穩(wěn)、質效向好的態(tài)勢,為經營恢復注入動力。
2024年融創(chuàng)在全國實現交付17萬套,近三年累計交付已超66.8萬套,連續(xù)兩年總交付量進入行業(yè)前三。
新房市場上,1月12日,上海壹號院二批次開盤當日實現去化率超96%,銷售額達66億元。項目年內還將陸續(xù)推出200余套高層和總價過億的風貌合院產品,總貨值近200億元。
值得注意的是,截至2024年中,融創(chuàng)未售土儲貨值約1.23萬億元,其中一二線城市占比近七成。大量優(yōu)質資產在手的融創(chuàng),其經營業(yè)績的穩(wěn)健恢復同樣值得期待。
在房地產止跌回穩(wěn)的積極趨勢下,融創(chuàng)正不斷通過積極化債、力保交房、穩(wěn)健銷售、資產盤活等多項有力舉措,鋪就經營基本面有序恢復的堅實基礎。境內債務重組的順利完成,或將成為融創(chuàng)經營整體轉好、回歸健康發(fā)展軌道的關鍵契機。