證券時報網(wǎng)
張一帆
2025-01-15 08:05
為進一步提升產(chǎn)品辨識度，改善投資者體驗，1月13日，易方達基金管理有限公司（以下簡稱“易方達基金”）發(fā)布公告稱，將于1月14日變更旗下17只ETF（交易型開放式指數(shù)基金）的簡稱。修改后的ETF簡稱更加清晰、簡明、易辨識，便利投資者開展ETF投資。與此同時，今年以來截至1月13日，已有21只ETF產(chǎn)品更改場內(nèi)簡稱或擴位證券簡稱。
當(dāng)前，市場上的ETF產(chǎn)品日益豐富，但部分產(chǎn)品名稱五花八門，這增加了投資者挑選和辨識產(chǎn)品的難度，給投資者帶來了困惑與不便。
一是ETF簡稱與標(biāo)的指數(shù)有差異，容易造成混淆。例如，“恒生科技30ETF”相比“恒生科技ETF”多了個數(shù)字，投資者容易以為產(chǎn)品對應(yīng)的是不同指數(shù)，其實二者均跟蹤恒生科技指數(shù)。又如，同樣名為“碳中和50ETF”的兩只產(chǎn)品，看起來是同一標(biāo)的指數(shù)產(chǎn)品，實則分別跟蹤中證內(nèi)地低碳經(jīng)濟主題指數(shù)和中證環(huán)保產(chǎn)業(yè)50指數(shù)。
二是不同ETF的簡稱因信息不全導(dǎo)致高度雷同，產(chǎn)品辨識度不高。例如，中證A500ETF基金、中證A500指數(shù)ETF、中證A500ETF龍頭都是跟蹤中證A500指數(shù)的產(chǎn)品，但由于簡稱中缺乏管理人信息，投資者需進一步查找才能知道是哪家公司的產(chǎn)品。
三是命名存在冗余字樣。例如，“滬港深300ETF基金”中“基金”二字是多余的，因為ETF本身就包括了“基金”的含義，再加“基金”顯得重復(fù)，投資者也不好記。
易方達基金指數(shù)研究部總經(jīng)理龐亞平對《證券日報》記者表示：“近年來，跟蹤同一標(biāo)的指數(shù)的ETF數(shù)量不斷增加，部分ETF簡稱與跟蹤指數(shù)不匹配引起混淆，名稱存在雷同或冗余等問題日益凸顯，ETF簡稱命名具有一定優(yōu)化空間?！?/p>
具體來看，此次ETF簡稱均按照“標(biāo)的指數(shù)+ETF+管理人名稱”的規(guī)則進行修改，變更包括以下三個要點：
一是ETF名稱更直觀，更貼近標(biāo)的指數(shù)名稱，投資者可更準(zhǔn)確辨識ETF所跟蹤指數(shù)，如跟蹤中證內(nèi)地低碳經(jīng)濟主題指數(shù)的“碳中和50ETF”變更為“低碳ETF易方達”。
二是讓投資者搜索更方便，去掉原有的“指數(shù)”“基金”等字樣，以及行業(yè)主題ETF中標(biāo)識成份股數(shù)量的數(shù)字，如“中證1000指數(shù)ETF”變更為“中證1000ETF易方達”。
三是末尾加入管理人名稱，讓投資者可以一眼識別出是哪家基金公司的產(chǎn)品。
龐亞平表示：“此次變更后，易方達基金旗下ETF簡稱基本統(tǒng)一按照‘標(biāo)的指數(shù)+ETF+管理人名稱’或‘標(biāo)的指數(shù)+ETF’的規(guī)則進行命名，簡稱更加清晰化、標(biāo)準(zhǔn)化、簡單化，讓ETF投資更便利?！?/p>
截至1月13日，月內(nèi)已有21只ETF產(chǎn)品更改場內(nèi)簡稱或擴位證券簡稱。例如，1月3日，招商基金管理有限公司發(fā)布公告稱，自1月6日起，將招商中證A50交易型開放式指數(shù)證券投資基金的擴位證券簡稱由“中證A50指數(shù)ETF基金”變更為“中證A50ETF招商”；1月9日，平安基金管理有限公司發(fā)布公告稱，自1月9日起，將平安中證5—10年期國債活躍券交易型開放式指數(shù)證券投資基金的擴位簡稱由“活躍國債ETF”變更為“國債ETF5至10年”。
業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，此前部分ETF產(chǎn)品的原有場內(nèi)簡稱或擴位證券簡稱確實存在辨識度不高的問題，無法讓投資者快速區(qū)分不同產(chǎn)品的特征及差異，影響投資者決策效率。為提高產(chǎn)品辨識度，部分基金公司紛紛更改旗下ETF產(chǎn)品簡稱，使其更貼切、更好記，此舉既有助于讓投資者更直觀地識別產(chǎn)品投資方向、標(biāo)的資產(chǎn)等，也可提升ETF投資便利性和市場透明度，進而推動ETF市場高質(zhì)量發(fā)展。
