券商中國
王蕊
2024-12-28 11:14
證券時報記者 楊霞
日前召開的中央經(jīng)濟工作會議提出，今年“兩新”（大規(guī)模設(shè)備更新和消費品以舊換新）政策實施成效明顯，有力支撐了全年經(jīng)濟增長。2024年3月，我國啟動了新一輪的設(shè)備更新行動，市場規(guī)模高達5萬億元。多項數(shù)據(jù)指標(biāo)揭示，設(shè)備更新計劃已加速落地并初顯成效。
眾多上市公司積極把握這一歷史機遇，紛紛反映設(shè)備更新有效助推了業(yè)績的增長和訂單量的提升，進一步優(yōu)化了企業(yè)的技術(shù)能力和市場競爭力。
向“新”出發(fā)
今年3月國家發(fā)布了大規(guī)模設(shè)備更新政策。設(shè)備更新是提振內(nèi)需、淘汰落后產(chǎn)能、推動產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級、實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的有效途徑。據(jù)發(fā)改委介紹，新一輪設(shè)備更新市場規(guī)模約5萬億元，將影響多個行業(yè)和賽道。
設(shè)備更新政策發(fā)布后，多個部門密集出臺政策，從頂層設(shè)計到具體實施細則逐步完善，從財政部到央行提供資金支持，全方位加速設(shè)備更新政策落地。
回顧今年以來相關(guān)政策支持。2024年3月13日，國務(wù)院對外發(fā)布《推動大規(guī)模設(shè)備更新和消費品以舊換新行動方案》，提出實施設(shè)備更新、消費品以舊換新、回收循環(huán)利用、標(biāo)準(zhǔn)提升四大行動。設(shè)備更新的重點是聚焦工業(yè)、農(nóng)業(yè)、建筑、交通、教育、文旅、醫(yī)療等7個領(lǐng)域，加快淘汰落后產(chǎn)品設(shè)備，促進產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級，同時明確了設(shè)備更新的目標(biāo)。
3月27日市場監(jiān)管總局等七部門印發(fā)《以標(biāo)準(zhǔn)提升牽引設(shè)備更新和消費品以舊換新行動方案》，持續(xù)引領(lǐng)設(shè)備更新，更好支撐設(shè)備更新和消費品以舊換新。4月9日，工信部等七部門聯(lián)合印發(fā)的《推動工業(yè)領(lǐng)域設(shè)備更新實施方案》，再次強調(diào)了設(shè)備更新的目標(biāo)。
大規(guī)模的設(shè)備更新少不了真金白銀的支持。4月7日，央行為落實國家關(guān)于“兩新”的決策部署，設(shè)立科技創(chuàng)新和技術(shù)改造再貸款5000億元，為制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級提供低成本資金支持。
7月25日，財政部印發(fā)《關(guān)于加力支持大規(guī)模設(shè)備更新和消費品以舊換新的若干措施》，統(tǒng)籌安排3000億元左右超長期特別國債資金，加力支持大規(guī)模設(shè)備更新和消費品以舊換新。
國家大規(guī)模設(shè)備更新政策得到了地方政府的積極響應(yīng)，各地因地制宜出臺配套政策措施，為企業(yè)設(shè)備更新創(chuàng)造良好政策環(huán)境。
2024年4月28日，上海市政府率先發(fā)布“國二”非道路移動機械更新補貼征求意見稿，明確了上海地區(qū)國二非道路移動機械更新補貼的具體管理辦法。2024年10月9日，北京市發(fā)布非道路移動機械報廢更新政策，成為繼上海之后第二個發(fā)布工程機械更新補貼的一線城市，該政策主要面向老舊柴油非道路移動機械僅報廢、報廢更新為新能源非道路移動機械。
此外，還包括內(nèi)蒙古、湖南、云南、安徽等多個省市出臺專項政策，從政策目標(biāo)到資金支持，更加細化落地設(shè)備更新和消費品以舊換新實施辦法。
多項數(shù)據(jù)向好
在多項政策合力下，大規(guī)模設(shè)備更新加速落地。國內(nèi)多項重要的經(jīng)濟數(shù)據(jù)顯示，設(shè)備更新成效顯著，成為拉動經(jīng)濟增長的重要力量。
設(shè)備工器具購置數(shù)據(jù)是觀察我國設(shè)備更新進展的重要指標(biāo)，2016年以來該數(shù)據(jù)同比增速降到個位數(shù)，并持續(xù)維持低位徘徊。隨著大規(guī)模設(shè)備更新加快落實，該數(shù)據(jù)企穩(wěn)回升。
最新數(shù)據(jù)顯示，今年1至11月份，設(shè)備工器具購置投資同比增長15.8%，增速比全部投資高12.5個百分點；對全部投資增長的貢獻率為65.3%，比1至10月份提高2.0個百分點。
此外，工業(yè)領(lǐng)域的設(shè)備更新是重點之一。挖掘機作為可觀察的重要指標(biāo)之一，也能夠反映設(shè)備更新的開展現(xiàn)狀。2024年前11月銷售各類挖掘機1.76萬臺,同比增長17.9%，增速創(chuàng)近三年新高。
在醫(yī)療設(shè)備更新領(lǐng)域，截至11月底，據(jù)醫(yī)裝數(shù)勝數(shù)據(jù)顯示，全國醫(yī)療設(shè)備更新采購意向預(yù)算總金額達196億元，項目共計613個；招標(biāo)公告已披露的預(yù)算總金額超過61億元，項目共計694個。多數(shù)省份醫(yī)院開展了設(shè)備更新工作，項目陸續(xù)進入到采購意向和招標(biāo)階段。
大規(guī)模設(shè)備更新是拉動投資增長的“主力軍”，在提高技術(shù)、能耗、排放等標(biāo)準(zhǔn)牽引下，今年以來高技術(shù)產(chǎn)業(yè)投資增勢良好。
1至11月份，高技術(shù)產(chǎn)業(yè)投資同比增長8.8%，增速比全部投資高5.5個百分點。大規(guī)模設(shè)備更新帶動產(chǎn)出增長。國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)顯示，中國高技術(shù)制造業(yè)和裝備制造業(yè)都保持了較快增長。11月份規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)增加值數(shù)據(jù)顯示，高技術(shù)制造業(yè)和裝備制造業(yè)增加值分別同比增長7.8%和7.6%，明顯快于全部規(guī)模以上工業(yè)。
關(guān)于資金支持方面，9月國家發(fā)改委召開會議介紹，在設(shè)備更新方面，發(fā)改委會同有關(guān)部門篩選出了4600多個符合條件的設(shè)備更新項目，設(shè)備更新領(lǐng)域1500億元國債資金已分2批全部按相關(guān)規(guī)定和程序安排到項目。
央行在近期召開的工作會議中透露，截至11月15日，銀行累計與1737個企業(yè)和項目簽訂貸款合同近4000億元，有力支持了初創(chuàng)期、成長期科技型企業(yè)首貸和重點領(lǐng)域大規(guī)模設(shè)備更新。
上市公司搶抓機遇
隨著設(shè)備更新的快速推進，上市公司搶抓機遇，帶動業(yè)績或訂單量提升。據(jù)不完全統(tǒng)計，10月以來有近百家上市公司通過投資者調(diào)研活動或互動平臺，反饋了設(shè)備更新行動的最新進展和積極影響。
瑞德智能在回復(fù)投資者調(diào)研時表示，今年前三季度公司實現(xiàn)營業(yè)收入9億元，同比增長20.12%，主要系國家推出多項支持大規(guī)模設(shè)備更新和消費品以舊換新措施，擴大市場需求，公司積極抓住宏觀經(jīng)濟增長和消費市場復(fù)蘇帶來的機遇，傳統(tǒng)賽道與新賽道同時發(fā)力所致。
賽特新材表示，受利好政策拉動，冰箱企業(yè)尤其是頭部企業(yè)對真空隔熱板的需求逐步回升，公司10月份的訂單已達到去年以來的相對高點。預(yù)計今年第四季度訂單需求會保持持續(xù)旺盛。
本輪設(shè)備更新的導(dǎo)向是產(chǎn)業(yè)高端化、智能化、綠色化發(fā)展，對于提升企業(yè)的科創(chuàng)和技術(shù)水平有重要的影響。多家上市公司反饋，在設(shè)備更新政策引導(dǎo)下，企業(yè)的科創(chuàng)實力和技術(shù)水平得到有效提升。
東亞機械表示，公司緊抓設(shè)備更新的機遇，不斷加大研發(fā)投入，今年上半年研發(fā)投入同比增長28.78%，加大力度對產(chǎn)品進行迭代升級，可以更好對存量舊設(shè)備做替代。同時裝備制造行業(yè)舊設(shè)備更新、產(chǎn)線升級等，公司產(chǎn)品壓縮機、真空泵等也可以作為配套設(shè)備進行銷售。
天瑪智控反饋，大規(guī)模設(shè)備更新有望為公司業(yè)務(wù)帶來新一輪發(fā)展機遇。另外，工業(yè)領(lǐng)域進行大規(guī)模設(shè)備更新也將為公司智能制造產(chǎn)業(yè)發(fā)展帶來非常好的商業(yè)機會。
海爾生物表示，設(shè)備換新政策對公司所在的行業(yè)帶來的兩個變化是可見的。一個是產(chǎn)品的高端化，另一個是場景的數(shù)智化。這兩個方面的發(fā)展，正好是公司的優(yōu)勢。公司持續(xù)引領(lǐng)并已經(jīng)落地了很多用戶場景，因此公司有信心隨著設(shè)備換新政策的落地幫助用戶在生命科學(xué)和醫(yī)療創(chuàng)新活動中提升效率和效益。
大規(guī)模設(shè)備更新是一個長期的過程，不少公司表示，政策效應(yīng)還需要時間釋放，對未來表示積極樂觀。如匯川技術(shù)預(yù)計，隨著設(shè)備更新項目逐步落地，對公司自動化相關(guān)業(yè)務(wù)將帶來一定的訂單支撐。工業(yè)領(lǐng)域是大規(guī)模設(shè)備更新的重點領(lǐng)域，隨著設(shè)備更新項目逐步落地，對公司自動化相關(guān)業(yè)務(wù)將帶來一定的訂單支撐。公司預(yù)計在重工業(yè)領(lǐng)域，四季度陸續(xù)會開始有一些項目型設(shè)備更新的訂單，更多的設(shè)備更新明年預(yù)計會逐步落地。
偉思醫(yī)療表示，初步預(yù)計今年四季度到明年全年，醫(yī)療領(lǐng)域設(shè)備更新利好政策，將逐步對醫(yī)療設(shè)備業(yè)務(wù)有一個需求端的拉動作用，政策帶來的增量業(yè)績預(yù)計在2024年第四季度至2025年全年會逐步反映出來。
大豪科技表示，目前設(shè)備增長主要來自更新需求，從過去經(jīng)驗來看，服裝企業(yè)能維持高開工率，更新需求就會持續(xù)。整個行業(yè)的設(shè)備更新，預(yù)計將會持續(xù)2到3年。從今年四季度到明年，公司對需求情況保持樂觀態(tài)度。
