證券時報
秦燕玲
2024-12-27 22:46
農(nóng)業(yè)股，突然崛起！
12月27日，雖然大盤指數(shù)表現(xiàn)一般，但個股卻非?；钴S，全市場上漲股票數(shù)量超過3500只，漲停個股接近80只，跌停個股不足20只。
值得關(guān)注的是，農(nóng)業(yè)股今天集體爆發(fā)，Wind生物育種指數(shù)大漲近6%，雞產(chǎn)業(yè)指數(shù)、水產(chǎn)指數(shù)、飼料精選指數(shù)均漲超3%，豬產(chǎn)業(yè)指數(shù)漲2.65%。整個農(nóng)林牧漁板塊，漲停個股數(shù)量接近10只。
農(nóng)業(yè)股為何突然大漲呢？分析人士指出，可能跟三則消息有關(guān)。
一是，據(jù)央視新聞消息，我國確定2025年糧食生產(chǎn)三大重點任務(wù)。
二是，近日，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部黨組理論學(xué)習(xí)中心組召開擴大學(xué)習(xí)會。會議強調(diào)，要以發(fā)展壯大農(nóng)業(yè)新質(zhì)生產(chǎn)力為方向，不斷塑造農(nóng)業(yè)發(fā)展新動能，開拓農(nóng)業(yè)發(fā)展新空間。提升農(nóng)業(yè)科技創(chuàng)新體系整體效能，加快培育農(nóng)業(yè)科技領(lǐng)軍企業(yè)，大力發(fā)展智慧農(nóng)業(yè)。
三是，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部近日召開全國種業(yè)企業(yè)座談會，強調(diào)要聚焦種業(yè)陣型企業(yè)，分類施策精準(zhǔn)培育，支持企業(yè)培育一批具有自主知識產(chǎn)權(quán)的新品種，大幅提升品種的單產(chǎn)、性能、品質(zhì)等。
農(nóng)業(yè)股集體異動
農(nóng)業(yè)股，是今天A股市場上最受寵的標(biāo)的。截至收盤，登海種業(yè)、豐樂種業(yè)、萬向德農(nóng)、敦煌種業(yè)、仙壇股份等近10只個股漲?；驖q超10%，農(nóng)發(fā)種業(yè)漲超8%，天域生物、粵海飼料漲超7%，大北農(nóng)、開創(chuàng)國際漲超6%。
從消息面來看，農(nóng)業(yè)這個板塊可謂利好消息不斷。
首先是，據(jù)央視新聞報道，我國確定2025年糧食生產(chǎn)三大重點任務(wù)。2025年，我國將全力以赴抓好糧油生產(chǎn)，各地將在用足用好補貼、保險等已有政策基礎(chǔ)上，落實糧油種植專項貸款貼息以及主產(chǎn)區(qū)獎補激勵、產(chǎn)銷區(qū)橫向利益補償?shù)刃略稣?，調(diào)動各類主體種糧積極性；在夯實糧油豐產(chǎn)豐收基礎(chǔ)支撐上，2025年，我國將加強耕地保護和質(zhì)量提升；在主攻方向上，2025年我國將堅持提高單產(chǎn)和品質(zhì)并舉，把大面積單產(chǎn)提升作為糧食生產(chǎn)的關(guān)鍵舉措。小麥要強化冬春田間管理，玉米適度增加種植密度，水稻重點推廣集中育秧、機械栽插，同時將鞏固大豆油料擴種成果，奮力奪取糧食豐收。
二是，12月24日，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部黨組理論學(xué)習(xí)中心組召開擴大學(xué)習(xí)會。會議強調(diào)，要以大面積提升單產(chǎn)為關(guān)鍵舉措，完成好明年糧食生產(chǎn)目標(biāo)任務(wù)。堅持產(chǎn)量產(chǎn)能一起抓、生產(chǎn)生態(tài)一起抓、增產(chǎn)增收一起抓，多措并舉穩(wěn)定種植面積，集中資源力量推進糧油等主要作物大面積單產(chǎn)提升，堅定不移走農(nóng)業(yè)綠色發(fā)展之路，合理調(diào)整優(yōu)化農(nóng)業(yè)生產(chǎn)結(jié)構(gòu)，推進優(yōu)質(zhì)優(yōu)價，努力在高起點上穩(wěn)定糧食生產(chǎn)。
要以大力發(fā)展鄉(xiāng)村富民產(chǎn)業(yè)為抓手，千方百計拓寬農(nóng)民增收致富渠道。切實做好發(fā)展“土特產(chǎn)”大文章，抓好農(nóng)產(chǎn)品加工、農(nóng)業(yè)企業(yè)培育、農(nóng)業(yè)品牌塑造等延鏈強鏈措施，著力發(fā)展鄉(xiāng)村旅游、農(nóng)村電商、文化體驗等新產(chǎn)業(yè)新業(yè)態(tài)，增加農(nóng)民就地就近轉(zhuǎn)移機會，穩(wěn)定農(nóng)民務(wù)工收入。
要以發(fā)展壯大農(nóng)業(yè)新質(zhì)生產(chǎn)力為方向，不斷塑造農(nóng)業(yè)發(fā)展新動能，開拓農(nóng)業(yè)發(fā)展新空間。提升農(nóng)業(yè)科技創(chuàng)新體系整體效能，加快培育農(nóng)業(yè)科技領(lǐng)軍企業(yè)，樹立踐行大農(nóng)業(yè)觀、大食物觀，構(gòu)建多元化食物供給體系，大力發(fā)展智慧農(nóng)業(yè)。
三是，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部12月19日召開全國種業(yè)企業(yè)座談會，圍繞提升種業(yè)企業(yè)自主創(chuàng)新能力，聽取有關(guān)企業(yè)、科研單位、金融機構(gòu)的意見建議。會上，先正達中國、隆平高科、北京大北農(nóng)、安徽荃銀高科、中農(nóng)發(fā)種業(yè)、北大荒墾豐種業(yè)、京研益農(nóng)（北京）種業(yè)、福建圣農(nóng)、溫氏食品、北京華都峪口禽業(yè)、北京首農(nóng)畜牧、廣東海大、海南晨海水產(chǎn)、北京順鑫種業(yè)、遼寧東亞種業(yè)、合肥豐樂種業(yè)、山東登海種業(yè)、中墾錦繡華農(nóng)、甘肅敦煌種業(yè)、蒙草生態(tài)環(huán)境、吉林德信生物、山東奧克斯種業(yè)、長春新牧、北京聚盛源、遼寧光合蟹業(yè)、浙江港灣水產(chǎn)苗種、福建官塢海產(chǎn)、福建福大鮑魚水產(chǎn)、廣東恒興飼料、湖北小龍蝦產(chǎn)業(yè)技術(shù)研究院有限公司負(fù)責(zé)人先后發(fā)言，介紹種業(yè)科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新深度融合情況，提出針對性意見建議。崖州灣國家實驗室、中國農(nóng)科院、華中農(nóng)業(yè)大學(xué)、中國農(nóng)業(yè)大學(xué)，以及中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行負(fù)責(zé)人發(fā)言。韓俊認(rèn)真傾聽大家發(fā)言，就有關(guān)問題進行互動交流，要求認(rèn)真梳理企業(yè)反映的問題和意見建議，千方百計幫助企業(yè)辦實事解難題。
農(nóng)業(yè)農(nóng)村部黨組書記、部長韓俊強調(diào)，要聚焦種業(yè)陣型企業(yè)，分類施策精準(zhǔn)培育，支持企業(yè)培育一批具有自主知識產(chǎn)權(quán)的新品種，大幅提升品種的單產(chǎn)、性能、品質(zhì)等。要創(chuàng)新科技人才使用機制、資源設(shè)施共享利用機制和科企合作機制，促進各類創(chuàng)新要素更多更靈活地向企業(yè)流動。要大力推動人工智能在育種中應(yīng)用，加快數(shù)智技術(shù)設(shè)施裝備的建設(shè)應(yīng)用，支持育種企業(yè)開展數(shù)智化升級改造，加快研發(fā)智能育種算法與模型，在設(shè)計育種上跟上世界前沿步伐。
板塊還有哪些投資機會
日前，中航證券指出，中央農(nóng)村工作會議再度強調(diào)糧食安全，種業(yè)振興是增產(chǎn)保供的主力。中央農(nóng)村工作會議12月17日至18日在北京召開，會議分析了當(dāng)前“三農(nóng)”工作面臨的形勢和挑戰(zhàn)，并部署2025年的“三農(nóng)”工作。會議提出，要堅決扛牢保障國家糧食安全重任，持續(xù)增強糧食等重要農(nóng)產(chǎn)品供給保障能力，穩(wěn)定糧食播種面積，深入推進糧油作物大面積單產(chǎn)提升行動，加強農(nóng)業(yè)防災(zāi)減災(zāi)能力建設(shè)，確保糧食穩(wěn)產(chǎn)豐產(chǎn)。我國耕地資源硬約束，增加糧食產(chǎn)量、保障糧食安全需要在單產(chǎn)上著重下功夫。據(jù)國家統(tǒng)計局，2024年中國糧食總產(chǎn)量14130億斤，比上年增加221.8億斤，增長1.6%。其中，全國糧食單產(chǎn)394.7公斤/畝，每畝產(chǎn)量比上年增加 5.1公斤，增長1.3%，單產(chǎn)做出了主要貢獻。而推動單產(chǎn)提升，種業(yè)振興是主力。
中航證券表示，從長周期看，行業(yè)政策催化和估值偏好提升皆有可能推動種業(yè)板塊行情，關(guān)注種業(yè)板塊的長期配置價值。從行業(yè)政策層面，種業(yè)振興下行業(yè)擴容和格局重塑有望持續(xù)演繹，種業(yè)板塊從長周期看戰(zhàn)略價值凸顯。從估值層面，截至12月20日，長江種業(yè)指數(shù)市盈率（TTM）處于歷史相對較低的19.45%分位點，具備較好的配置價值。
中金公司也指出，中央農(nóng)村工作會議強調(diào)“加快科技成果大面積推廣應(yīng)用，因地制宜發(fā)展農(nóng)業(yè)新質(zhì)生產(chǎn)力”。農(nóng)業(yè)農(nóng)村部召開全國種業(yè)企業(yè)座談會，圍繞提升種業(yè)企業(yè)自主創(chuàng)新能力主題。種企有望成為農(nóng)業(yè)新質(zhì)生產(chǎn)力代表。生物育種產(chǎn)業(yè)化2025年或加快推進。
銀河證券表示，2025年農(nóng)業(yè)投資機會依舊可圍繞養(yǎng)殖產(chǎn)業(yè)鏈展開：
（一）生豬養(yǎng)殖：精細(xì)化管理貢獻利潤彈性。預(yù)期2025年生豬出欄率大概率同比略有提升，意味著豬價或同比下行；年內(nèi)生豬價格波動性低于2024年水平。受飼料原料價格低位、養(yǎng)殖效率提升等支撐，優(yōu)秀豬企成本持續(xù)優(yōu)化，2025年利潤貢獻或可持續(xù)。行業(yè)競爭已進入到精細(xì)化管理競爭階段。
（二）肉雞養(yǎng)殖：需求提振為主導(dǎo)的利潤潛力。1）黃羽雞：產(chǎn)能歷史低位，假若消費需求復(fù)蘇，價格或?qū)⒂瓉硇乱惠喩蠞q。頭部企業(yè)成本優(yōu)勢疊加價格好轉(zhuǎn)潛力，存在業(yè)績彈性。2）白羽雞：我們從祖代海外引種受阻、國內(nèi)自繁計劃下行兩方面判斷25年我國白雞上游祖代更新量或收縮。建議關(guān)注產(chǎn)業(yè)鏈上游企業(yè)的利潤表現(xiàn)。
（三）寵物食品：成長選題下的優(yōu)質(zhì)賽道。1）24年我國寵食出口景氣度向好，25年或可延續(xù)。除美國方面關(guān)注加征關(guān)稅的潛在影響，其余地區(qū)出海外部環(huán)境良好。龍頭出海正向產(chǎn)能&品牌出海轉(zhuǎn)變，或為新突破點。2）國內(nèi)寵食市場是成長優(yōu)勢板塊，國產(chǎn)品牌崛起，市占率提升。新渠道電商的快速增長助力線上銷售放量。
（四）動物保?。簝?yōu)質(zhì)單品取勝時代來臨。行業(yè)處轉(zhuǎn)型過程中，多聯(lián)多價疫苗、mRNA疫苗為研發(fā)端長期推進方向。寵物疫苗國產(chǎn)化替代正式展開。
校對：冉燕青
