券商中國
蘇可
2024-12-23 14:19
證券時報記者 吳琦
11月29日，合計有十余家公募基金拿到寬基ETF批文，堪稱ETF擴容“超級日”。
當(dāng)日，華夏基金、易方達基金、富國基金、國泰基金、萬家基金、嘉實基金、工銀瑞信基金7家公募上報的創(chuàng)業(yè)板50ETF獲批，跟蹤該指數(shù)的ETF將擴容至10只。
隨后，華泰柏瑞基金、鵬華基金、南方基金、天弘基金、平安基金、興業(yè)基金6家公司集體上報的上證180ETF也于同日獲批。加上率先上報的易方達基金和銀華基金，8家公司上報的上證180ETF均已獲批。
隨著上交所上市的上證180ETF、深交所上市的創(chuàng)業(yè)板50ETF不斷擴容，數(shù)十家基金公司集體入局，ETF規(guī)模屢創(chuàng)新高,有望為A股市場持續(xù)帶來增量資金。
Wind最新數(shù)據(jù)顯示，全部上市ETF規(guī)模達3.65萬億元，較年初增加1.6萬億元，ETF產(chǎn)品數(shù)量超過1000只。越來越多個人投資者、機構(gòu)投資者借道ETF布局A股市場，對二級市場價格影響越來越大。
滬深兩大寬基ETF擴容
11月29日上午，前述7家公募上報的創(chuàng)業(yè)板50ETF獲批。
當(dāng)日下午，證券時報記者又從多家基金公司獲悉，數(shù)日之前7家基金公司上報的上證180ETF也傳來新消息，均拿到上交所下發(fā)的批文。同日，易方達基金開啟發(fā)行上證180ETF。
目前市場上的創(chuàng)業(yè)板50ETF最早成立于2016年6月，而跟蹤上證180指數(shù)的基金僅華安上證180ETF一只，該ETF成立于2006年4月，距今已過去18年。
時隔數(shù)年，創(chuàng)業(yè)板50ETF和上證180ETF再度引起公募基金重視，扎堆上報相關(guān)產(chǎn)品，與其績優(yōu)業(yè)績及最新規(guī)則調(diào)整有關(guān)。
鵬華基金量化及衍生品投資部基金經(jīng)理余展昌認為，上證180指數(shù)(000010)是上交所于2002年7月1日發(fā)布的指數(shù)，由滬市A股中規(guī)模較大、流動性較好的180只個股構(gòu)成，目的是反映上海證券市場一批藍籌股的價格表現(xiàn)。上證180指數(shù)的核心亮點在于大市值、良好的代表性、低估值、高分紅和穩(wěn)健的歷史表現(xiàn)，該指數(shù)是除了上證綜指之外，最能代表滬市整體情況的指數(shù)。
華夏基金數(shù)量投資部基金經(jīng)理單寬之表示，創(chuàng)業(yè)板50是創(chuàng)業(yè)板上頗具競爭力的一條寬基指數(shù)，從過去的歷史經(jīng)驗來看，相比創(chuàng)業(yè)板指，兩者長期累計收益差異不大，但創(chuàng)業(yè)板50相比創(chuàng)業(yè)板指具有相對更高的波動，上漲階段漲幅相對更高，創(chuàng)業(yè)板50相比創(chuàng)業(yè)板指具有相對更高的貝塔，兩條指數(shù)風(fēng)險收益表現(xiàn)存在差異，各具特色。
此外，上證180指數(shù)編制規(guī)則近期出現(xiàn)調(diào)整優(yōu)化，與市場發(fā)展趨勢更貼切。華泰柏瑞基金指出，上證180ETF是充分表征滬市核心資產(chǎn)的重要標(biāo)桿。修訂后，上證180指數(shù)將采用流動性與市值排序結(jié)合的選樣方法，同時引入ESG可持續(xù)投資理念，增強對滬市的覆蓋度與表征性。此外，指數(shù)從行業(yè)均衡視角刻畫了資本市場變遷與產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型趨勢，交易所數(shù)據(jù)顯示，信息技術(shù)、醫(yī)藥衛(wèi)生、工業(yè)等“新經(jīng)濟”相關(guān)行業(yè)權(quán)重提升了9.5%，較好彰顯了新質(zhì)生產(chǎn)力的發(fā)展方向，助力投資者一鍵配置滬市核心資產(chǎn)。
ETF大戰(zhàn)再起
值得注意的是，11月29日當(dāng)天合計有十余家公募基金拿到寬基ETF批文，堪稱ETF“超級日”。
近年來，國內(nèi)被動投資蓬勃發(fā)展，ETF受到越來越多的投資者青睞，規(guī)模屢創(chuàng)新高。公募機構(gòu)不斷加大ETF布局。上證180指數(shù)和創(chuàng)業(yè)板50指數(shù)分別作為上交所和深交所創(chuàng)業(yè)板的重要代表指數(shù)，近年來業(yè)績表現(xiàn)較好，成為公募機構(gòu)追捧的重要寬基指數(shù)。
據(jù)業(yè)內(nèi)人士分析，上證180指數(shù)和創(chuàng)業(yè)板50指數(shù)市場潛力較大也是公募機構(gòu)追捧的重要原因之一。目前，市場上跟蹤上證180指數(shù)的基金僅華安上證180ETF一只，最新規(guī)模超過了200億元，全市場首只跟蹤創(chuàng)業(yè)板50指數(shù)的華安創(chuàng)業(yè)板50ETF最新規(guī)模突破了300億元。
此前，繼首批10只中證A500ETF上市后，第二批12只中證A500ETF也陸續(xù)宣布成立，并且全部達到20億元首次募集規(guī)模上限。另外，11月27日晚，證監(jiān)會官網(wǎng)顯示，銀河基金、海富通基金、興業(yè)基金、中金基金、浦銀安盛基金、西藏東財基金、融通基金、永贏基金、申萬菱信基金等9家公募提交的中證A500ETF材料已獲接收，這意味著第三批中證A500ETF即將來襲。
隨著上證180ETF、創(chuàng)業(yè)板50ETF的擴容，以及第三批中證A500ETF正在路上，數(shù)十家基金公司集體入局，再度掀起ETF大戰(zhàn)，有望為A股市場持續(xù)帶來增量資金。
股票型ETF年內(nèi)吸金近萬億元
目前來看，ETF產(chǎn)品迅速崛起，對A股二級市場價格影響越來越大。
Wind數(shù)據(jù)顯示，最新全部上市ETF規(guī)模達到了3.65萬億元，較年初增加1.6萬億元，ETF產(chǎn)品數(shù)量超過1000只。越來越多個人投資者、機構(gòu)投資者借道ETF布局A股市場。
截至11月29日，年內(nèi)股票型ETF吸金最多，獲資金凈流入9965億元，接近萬億元。今年發(fā)行火爆的中證A500ETF也瘋狂吸金，最新規(guī)模達到1904億元，成為A股市場重要寬基指數(shù)之一。
當(dāng)前伴隨市場波動加大，被動基金呈現(xiàn)爆發(fā)趨勢。截至今年三季度末，被動型基金持有A股市值規(guī)模歷史上首次超過主動型基金。從持有人的信息來看，除個人投資者外，ETF還成為“國家隊”、險資、私募等各類機構(gòu)資金借道入市的重要載體。此外，在順應(yīng)政策導(dǎo)向以及提升產(chǎn)品競爭力的引導(dǎo)下，公募基金頻頻降低ETF費率，亦為中長期資金通過ETF入市提供了便利條件。
展望2025年，余展昌認為，A股市場的上升空間值得期待，特別是優(yōu)質(zhì)大盤藍籌股的配置機會仍將延續(xù)。上證180ETF為投資者提供了布局優(yōu)質(zhì)大盤藍籌股的優(yōu)秀投資工具，值得投資者密切關(guān)注。
