中國基金報
憶山
2024-12-28 12:38
11月12日的游資活躍度創(chuàng)2021年9月末以來新高。
11月13日，三大指數(shù)午后震蕩回升，上證指數(shù)收漲0.51%，深證成指收漲0.4%，創(chuàng)業(yè)板指收漲1.11%；北證50收漲0.81%。市場成交額20418億元，較上一交易日縮窄5452億元。個股方面，2586股上漲，2610股下跌。
板塊方面，拼多多概念、文化傳媒、快手概念、滬企改革等板塊漲幅靠前，旅游及酒店、燃氣、醫(yī)藥商業(yè)等板塊則跌幅較大。
中信證券認為，預計2025年A股將經(jīng)歷一輪年度級別上漲行情，而當前市場已經(jīng)站上了這場馬拉松行情的起跑線。個人投資者和機構(gòu)投資者資金接力入場將是行情的主驅(qū)動，ETF將成為重要的配置工具，市場風格主導將由個人投資者逐步切換至機構(gòu)投資者。
多只牛散持倉股大跌
據(jù)證券時報·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計，11月13日，在跌幅超過8%的27只個股中，有長藥控股、威星智能、英洛華等11家公司獲牛散（統(tǒng)計口徑為持股市值在1億元以上且持有2只以上股票的自然人）三季度末持股。
英洛華今日早盤股價創(chuàng)出歷史新高后跌停，成交額37.2億元，換手率達23.58%，公司股價自9月18日以來累計漲幅達154.62%。牛散林仁平三季度末持有該股1750萬股，已連續(xù)7個季度持有。
長藥控股、威星智能同樣大跌，兩只個股自9月18日以來分別累計上漲92.11%和89.66%。其中，長藥控股三季度末獲牛散劉麗麗、范召林持股，分別持有1768.13萬股和205萬股。威星智能三季度末獲牛散齊曉東持股167.49萬股。
分析人士指出，多只牛散介入的高標股調(diào)整將降低游資的活躍度，基本面和業(yè)績驅(qū)動的板塊未來可能成為新的投資方向。
數(shù)據(jù)寶以龍虎榜成交額（剔除重復數(shù)據(jù)）占全部A股成交額比例的20日移動平均值，來衡量游資活躍程度。11月12日的游資活躍度達到了1.64%，創(chuàng)2021年9月末以來新高。
民生證券表示，游資活躍度持續(xù)處于高位的重要前提是主題投資實現(xiàn)向產(chǎn)業(yè)浪潮的成功過渡，從而衍生出更多的主題與方向；若未兌現(xiàn)，核心主題出現(xiàn)重大利空、重大基本面主線出現(xiàn)等情況，都可能成為游資主導行情退潮的觸發(fā)因素。
15只個股同時獲基金和保險公司青睞
目前A股市場公募基金和險資兩大機構(gòu)話語權(quán)相對較高。數(shù)據(jù)顯示，截至三季度末，有15只個股獲公募基金和保險公司同時持有，且持股數(shù)量占流通股比例均超5%。
從公募基金持股比例來看，京儀裝備獲公募基金持股比例達32.81%，居首。公司主營產(chǎn)品包括半導體專用溫控設備、半導體專用工藝廢氣處理設備和晶圓傳片設備。東方財富證券認為，AI驅(qū)動下半導體行業(yè)持續(xù)發(fā)展，公司作為半導體設備領(lǐng)先品牌，有望持續(xù)受益行業(yè)發(fā)展趨勢。
從保險公司持股比例來看，農(nóng)產(chǎn)品獲保險公司持股比例達29.97%，居首。公司業(yè)務范圍涉及農(nóng)產(chǎn)品基地種植、城市食材配送、進出口等農(nóng)產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)鏈服務，前三季度實現(xiàn)歸母凈利潤3.13億元，同比增長7.31%。11月7日，該公司股價已突破國慶后首個交易日的高點。不過，該公司雖然同時獲得保險公司和公募基金的青睞，但近期券商沒有發(fā)布評級報告。
7家公司增長潛力十足
數(shù)據(jù)寶進一步統(tǒng)計顯示，上述15只個股中，剔除前三季度虧損股后，有9只個股獲5家以上機構(gòu)評級，其中興齊眼藥、神農(nóng)集團、銀輪股份等7股獲機構(gòu)一致預測2024~2026年凈利潤復合增速超10%。
興齊眼藥獲5家機構(gòu)一致預測今后三年凈利潤復合增速達48.19%，居首。公司產(chǎn)品包括滴眼劑、凝膠劑（眼膏劑）、醫(yī)療服務等，公司前三季度實現(xiàn)歸母凈利潤2.91億元，同比增長59.47%。國投證券指出，目前公司已與多家民營醫(yī)療機構(gòu)達成合作，并與互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院等展開合作，通過多渠道滿足患者用藥需求，0.01%硫酸阿托品滴眼液銷售有望快速放量。
神農(nóng)集團獲12家機構(gòu)一致預測今后三年凈利潤復合增速達41.7%，位居次席。公司擁有集飼料加工和銷售、生豬養(yǎng)殖和銷售、生豬屠宰、食品加工銷售等業(yè)務為一體的完整產(chǎn)業(yè)鏈。國信證券認為，公司單頭養(yǎng)殖收益保持行業(yè)領(lǐng)先，成本保持穩(wěn)步下降，明年生豬出欄目標為320萬~350 萬頭，有望保持穩(wěn)健增長。
從機構(gòu)一致預測目標價來看，興齊眼藥、神農(nóng)集團、藍曉科技最新收盤價較目標價上漲空間超25%。藍曉科技獲19家機構(gòu)一致預測最新股價較目標價漲幅達29.88%，居首。公司主營業(yè)務包括離子交換吸附樹脂、系統(tǒng)裝置、技術(shù)服務等，前三季度實現(xiàn)營收18.92億元，同比增長19.99%；歸母凈利潤5.96億元，同比增長15.10%。
長城證券表示，藍曉科技“基本倉”業(yè)務穩(wěn)健發(fā)展，核心板塊前景廣闊，吸附分離材料營收增速明顯，海外市場蓬勃發(fā)展，公司業(yè)績有望維持增長。
