證券時報網(wǎng)
李志強
2025-04-02 08:38
3月31日，小米集團宣布，配售股份計劃已順利完成，共合計配售8億股，籌資凈額約為425億港元。
業(yè)內(nèi)人士指出，小米集團此次成功完成配售，是公司在資本市場上的又一重要舉措，為公司未來的業(yè)務(wù)擴張和研發(fā)投資提供了堅實的資金支持。
籌資約425億港元
據(jù)小米集團公告，小米集團此次配售的股份總數(shù)為8億股，配售價為每股53.25港元。這一價格較配售公告前一個交易日（2025年3月24日）的收盤價折價約6.6%。配售事項于2025年3月27日順利完成，合共8億股配售股份成功配售予不少于六名獨立第三方承配人。
由于完成認購事項的所有條件均已達成，公司根據(jù)配售及認購協(xié)議的條款及條件于2025年3月31日按每股認購股份53.25港元向賣方配發(fā)及發(fā)行8億股認購股份，認購事項的所得款項凈額約為425億港元。
在配售事項完成后，小米集團公布了公司最新股權(quán)架構(gòu)。在本次配售完成之前，小米集團創(chuàng)始人雷軍持有公司約60.54億股股份，持股比例為24.1%。配售及認購事項完成后，雷軍的持股比例變?yōu)?3.4%；承配人持有8億股，持股占比3.1%；其他股東持股占比變成73.6%。
此次配售計劃的成功實施，不僅為小米集團帶來了寶貴的資金支持，也彰顯了投資者對公司未來發(fā)展的信心。小米集團近年來在智能手機、智能家居、人工智能以及新興的智能電動汽車業(yè)務(wù)等領(lǐng)域持續(xù)加大投入，推動公司業(yè)務(wù)的快速增長和創(chuàng)新能力的提升。
小米集團表示，本次配售所得款項凈額將主要用于加速業(yè)務(wù)擴張、研發(fā)投資及其他一般公司用途。
持續(xù)加大研發(fā)投入
據(jù)小米集團近日發(fā)布的年報，小米集團2024年營收3659.06億元，同比增長35.04%；小米集團全年經(jīng)調(diào)整凈利潤為272.34億元，同比增長41.31%。2024年，小米集團的研發(fā)支出達到240.50億元，同比增長25.9%。
值得一提的是，小米集團的年報顯示，截至2024年末，小米集團現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物約336.61億元。業(yè)內(nèi)人士認為，此次配售股份或更多是為了未來儲備資金，加碼科技創(chuàng)新，提升技術(shù)研發(fā)能力，擴大智能電動車等市場份額。
據(jù)小米集團總裁盧偉冰在財報電話會上的說法，2021年至2025年，小米集團五年研發(fā)投入預(yù)計超1000億元，2025年的研發(fā)投入將超300億元，其中將有四分之一的資金投入AI（人工智能）相關(guān)研發(fā)。
中國銀河證券認為，公司研發(fā)費用穩(wěn)步增長，通過在AI基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投入、基座大模型、多模態(tài)能力等方面加大投入夯實底層與核心技術(shù)實力，并在產(chǎn)品端通過AI與小米澎湃OS2深度融合，將AI能力逐步應(yīng)用至汽車、手機、智能家居等產(chǎn)品中，研發(fā)實力的持續(xù)積累為公司“人車家”全生態(tài)戰(zhàn)略保駕護航。
至于未來的業(yè)務(wù)發(fā)展方向，根據(jù)盧偉冰在財報電話會上的說法，面向未來5年，小米集團有3個目標：第一是從高端到超高端。舉例來看，智能手機方面，“我覺得6000元到8000元，甚至8000元到10000元，甚至10000元以上的超高端產(chǎn)品要去做?！北R偉冰稱。第二點是要從手機、汽車拓展到其他品類，到未來的全生態(tài)；第三點則是從中國走向全球。據(jù)盧偉冰透露，小米集團已經(jīng)在今年年初啟動了國際新零售業(yè)務(wù)。3月22日，小米在日本市場的首家直營店官宣開業(yè)。
民生證券表示，作為知名消費電子品牌積累的用戶和供應(yīng)鏈資源優(yōu)勢，隨著智能手機高端化戰(zhàn)略推進、AIOT產(chǎn)品矩陣的不斷豐富以及汽車業(yè)務(wù)的發(fā)展，小米集團有望打開長期成長空間。
責編：葉舒筠?
校對：冉燕青
