證券時報網(wǎng)
高蕊琦
2025-01-15 21:22
12月10日，“星耀鵬城”暨“香蜜湖金融+”并購重組專題活動——“并購重組新機遇助增新質(zhì)生產(chǎn)力”在深圳成功舉辦，活動旨在幫助科創(chuàng)企業(yè)深度了解新形勢下新“國九條”等并購政策要點以及科技創(chuàng)新企業(yè)境內(nèi)外并購重組實例，助力科創(chuàng)企業(yè)利用資本市場并購工具實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展，助增新質(zhì)生產(chǎn)力。
深圳市委金融委員會辦公室、福田區(qū)金融服務(wù)中心等相關(guān)負責人出席會議。華泰聯(lián)合證券董事總經(jīng)理金巍鋒、深圳市金融穩(wěn)定發(fā)展研究院院長張旗、上海市金融穩(wěn)定發(fā)展研究中心副主任倪經(jīng)瑋、深圳上市公司協(xié)會及深圳市證券業(yè)協(xié)會副秘書長趙科鵬等嘉賓以及來自粵港澳大灣區(qū)的上百家上市公司、擬上市公司、金融機構(gòu)、專精特新等企業(yè)代表出席本次活動。
本次活動由中共深圳市委金融委員會辦公室、深圳證券交易所指導，華泰聯(lián)合證券主辦，深圳市金融穩(wěn)定發(fā)展研究院聯(lián)合香蜜湖（深圳）產(chǎn)融創(chuàng)新/上市加速器承辦，證券時報社、深圳市證券業(yè)協(xié)會、深圳市福田資本運營集團有限公司、深圳市天使投資引導基金管理有限公司、華泰證券股份有限公司深圳分公司、深圳市公司治理研究會、深圳價值在線信息科技股份有限公司等多家單位支持舉行。
政策引領(lǐng)，開啟并購重組時代新機
今年以來，并購重組政策東風勁吹。隨著新“國九條”、并購六條等上市公司并購重組新政的出臺，資本市場迎來新的并購重組浪潮。
深圳市委金融委員會辦公室相關(guān)負責人表示，截至11月27日，深圳轄區(qū)內(nèi)上市公司及其子公司2024年以來首次公開披露的并購重組事件累計90單，其中已完成34單，已完成項目的交易總價值102.54億元，創(chuàng)近年來新高。為進一步促進資本市場高質(zhì)量發(fā)展，深圳市委金融辦于11月底發(fā)布《深圳市推動并購重組高質(zhì)量發(fā)展的行動方案（2025—2027）（公開征求意見稿）》14條措施，市場反響巨大，后續(xù)將持續(xù)收集建議，進一步優(yōu)化配套政策，積極助力深圳企業(yè)利用并購重組，提升新質(zhì)生產(chǎn)力。
華泰聯(lián)合證券董事總經(jīng)理金巍鋒在致辭中表示，在系列政策推動下，并購重組已成推動上市公司高質(zhì)量發(fā)展的關(guān)鍵工具，于科技企業(yè)創(chuàng)新、傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)升級意義深遠，且政策提升估值包容性促市場發(fā)展。2015年以來，由華泰聯(lián)合證券擔任獨立財務(wù)顧問的、經(jīng)證監(jiān)會核準或注冊的并購重組交易120多單，位居市場第一，先后完成360重組上市、順豐控股重組上市等項目，期待未來繼續(xù)為并購重組市場貢獻力量，助力深圳科技創(chuàng)新企業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。
“并購重組AI學堂”啟動助力深圳完善并購生態(tài)體系
在深圳市委金融委員會辦公室、福田區(qū)金融服務(wù)中心相關(guān)負責人的見證下，華泰聯(lián)合證券、深圳市天使投資引導基金管理有限公司、深圳市金融穩(wěn)定發(fā)展研究院、北京大學深圳研究院以及深圳價值在線信息科技股份有限公司負責人共同舉行了“并購重組AI學堂”啟動儀式。
“并購重組AI學堂”是深圳市金融穩(wěn)定研究院推出的并購重組生態(tài)平臺與人才培養(yǎng)平臺，將聚焦并購相關(guān)的復合型人才培養(yǎng)，圍繞持續(xù)推動上市公司高質(zhì)量發(fā)展為目標構(gòu)建并購重組人才高地，共建科創(chuàng)并購生態(tài)，立足深圳、面向全國、鏈接世界，全方位打造深圳并購重組的品牌高地，促進深圳建設(shè)中國特色社會主義先行示范區(qū)，打造更具全球影響力的科技創(chuàng)新城市與經(jīng)濟中心城市。
深滬兩地金融智庫攜手協(xié)同發(fā)力服務(wù)市場
會上，深圳市金融穩(wěn)定發(fā)展研究院院長張旗與上海市金融穩(wěn)定發(fā)展研究中心副主任倪經(jīng)緯共同簽署了戰(zhàn)略合作協(xié)議。上海這座金融巨擘之城，金融市場成熟穩(wěn)健，深圳則以科技創(chuàng)新為引擎，金融科技全球領(lǐng)先。深滬雙城的金融智庫未來將緊密合作，于金融創(chuàng)新、政策研究等關(guān)鍵領(lǐng)域協(xié)同發(fā)力，互鑒發(fā)展經(jīng)驗，精準服務(wù)市場主體。
解讀政策指導實操，助力企業(yè)并購路上明勢致遠
深圳證券交易所市場發(fā)展部相關(guān)專家以“上市公司并購重組相關(guān)政策解讀”為題，深入剖析新“國九條”、“并購六條”等政策核心要點，強調(diào)其對市場生態(tài)重塑意義，闡述如何通過并購重組激發(fā)市場活力、提高發(fā)展質(zhì)量，并針對企業(yè)融合發(fā)展、并購重組審核規(guī)則等關(guān)注要點及案例進行了深入講解，幫助企業(yè)精準把握政策內(nèi)涵，洞悉監(jiān)管審核重點，合規(guī)有效開展高質(zhì)量并購。
華泰聯(lián)合證券執(zhí)行總經(jīng)理寧小波帶來了題為“把握并購機遇擁抱高質(zhì)發(fā)展”的精彩分享，分析探討了近期資本市場政策及市場情況，強調(diào)了并購重組在推動上市公司轉(zhuǎn)型升級和提升發(fā)展質(zhì)量中的關(guān)鍵作用。他詳細介紹了并購重組方案設(shè)計的關(guān)鍵要點，包括交易對價支付方式、現(xiàn)金支付節(jié)奏與股份鎖定期等，并結(jié)合近期的典型案例分享并購重組的實踐經(jīng)驗，提供了并購重組的全面視角。
廣和通副總經(jīng)理兼董秘陳仕江分享了企業(yè)在高質(zhì)量發(fā)展過程中對于并購的實踐經(jīng)驗和體會，從戰(zhàn)略抉擇、標的篩選到整合攻堅，全程復盤并購路徑，闡述如何精準契合企業(yè)發(fā)展節(jié)奏，借并購補短板、拓市場、強創(chuàng)新。
在圓桌環(huán)節(jié)，在華泰聯(lián)合證券總監(jiān)賈光宇的主持下，擁有豐富跨境并購業(yè)務(wù)經(jīng)驗的華泰聯(lián)合證券執(zhí)行總經(jīng)理項晨，主導雙匯發(fā)展、深圳華強等多個大型并購項目的華泰聯(lián)合證券執(zhí)行總經(jīng)理林俊健，并購基金領(lǐng)域內(nèi)的行業(yè)標桿晨壹基金投后管理負責人賈春浩，操刀東陽光、TCL科技等多單重大資產(chǎn)重組業(yè)務(wù)的嘉源律所高級合伙人文梁娟，就“如何提高并購重組項目實施成功率”進行了熱烈交流，探討“新國九條”政策下并購的機遇和挑戰(zhàn)、并購實操中的成敗關(guān)鍵因素以及跨界并購要點等主題，多維支招，為高質(zhì)量推進并購項目貢獻智慧合力。
在政策引領(lǐng)推動下，并購重組市場正迎來前所未有的發(fā)展契機。此次“星耀鵬城”暨“香蜜湖金融+”并購重組專題活動的成功舉辦，助力上市公司高質(zhì)量發(fā)展，挖掘新質(zhì)生產(chǎn)力增長潛力。未來，深圳市將鏈接多方資源，幫助企業(yè)實現(xiàn)高質(zhì)量整合并購，構(gòu)建并購重組人才高地，提升深圳并購重組活躍度，推動深圳乃至粵港澳大灣區(qū)的產(chǎn)業(yè)升級與創(chuàng)新發(fā)展。
校對：陶謙
